什么样的指标能被称为有用？ 或者我们直接点问，什么样的指标能赚钱？

今天要量化研究和分析的指标是OBV指标，OBV指标是由美国的投资分析家所创。该指标通过统计成交量变动的趋势来推测股价趋势。

OBV以“N”字型为波动单位，并且由许许多多“N”型波构成了OBV的曲线图，对一浪高于一浪的“N”型波，称其为“上升潮”（UP TIDE），至于上升潮中的下跌回落则称为“跌潮”（DOWN FIELD）。

示意图

其实这个OBV指标在技术原理上属于“量价”型指标，将成交量数量化，制成趋势线，配合股价趋势线，从价格的变动及成交量的增减关系，推测市场气氛 。这一点应该符合很多人的想法！

OBV的交易信号！

市场上现在流传很多OBV的用法，不讨论那些玄之又玄的，常规来说有一种用法是OBV和30日MAOBV结合， OBV从上至下跌破30MAOBV，表面做多力量减弱，平仓或者看空。

OBV从下至上突破30MAOBV，表面做多力量加强，建仓或者看多。

老规矩我们还是用python来量化回测一下，先看看这个交易信号的胜率情况！

回测时间为2018-2022年区间，标的为所有A股，回测结果如下：

胜率水平一般般，正向和反向胜率最高也就53%-54%!唯一的亮点就是看涨信号平均盈利水平为正！

个股上表现一般，我们来看看这个指标在指数上的应用。

指数回测：

首先要说明的是回测时间为2016-2022，回测标的为沪深300股票指数。参数还是那两个：OBV和30日移动平均OBV。

交易信号不变：

1.OBV从上至下跌破30MAOBV，表面做多力量减弱，平仓或者看空。

2.OBV从下至上突破30MAOBV，表面做多力量加强，建仓或者看多。

回测标的为沪深300指数，结果如下：

能直观的看出来，收益率十分拉胯，几年下来只能说——曾经赚过！最后还是回来了！

那有没有可以优化的空间呢？

第一个在参数上优化，寻找历史上最优参数，经过60轮回测，最后参数为36，回测结果如下：

优化后回测结果

单笔交易盈亏分布

策略最大收益为60%，最终累计收益率为20%，年化收益率约为2.8%， 收益只能说一般般。但是优势还是那个优势，就是胜率拉胯，但是*率赔**较高！

第二种是结合其它技术指标，目前尝试测试了MACD/KDJ等指标，没有发现特别优秀的指标组合， 如果你有特别好的指标组合，欢迎留言讨论！

#头条创作挑战赛##股票#

特别告知：

基于历史数据回测的结果不等于未来一定发生！以上内容不作为投资建议！不得据此投资交易！请知悉！投资有风险，入市需谨慎！