明朝嘉靖年间，龙武县的街市上来了一个尖嘴猴腮的道士，他的身上背了一个奇怪的口袋，可以看得出来包裹里有什么活物一直在挣扎。
道士在县里一路走一路喊，“我这口袋里有个宝贝，保证这龙武县没人见过！”
道士的呐喊声很快便吸引了大批百姓围观，一个猎户模样的人跟在道士身后不屑地说道：“你这口袋里一直有东西在动分明就是活物，我在山里行走数十年，这山里的活物就没有我没有遇到过的。”
道士嬉笑道：“你说对了一半，我这口袋里就是活物，但是我保证你没有见过。”
道士很肯定的样子看着猎户，猎户冷哼一声准备离开。
这时，道士又开口了，说道：“我们打个赌，如何？”
猎户停下脚步，问道：“怎么个赌法？”
“很简单，我找个地方打开口袋，你若是见过这袋中之物我给你五两银子，你若是没见过我分文不取，只要容我在县里揽个活就行！”
猎户非常自信地看着道士，周围的百姓纷纷让猎户跟这个云游道士赌，有了大家的支持猎户有了信心，他决定跟道士赌一把，若是赢了就请所有的百姓喝碗酒，若是输了就一起给道士捧个场。
道士嘴角露出一抹不易察觉的浅笑，他并没有急着打开口袋，而是继续往前走，等到围观的人越来越多，道士才找了一块空地将身上的口袋放在地上，打开口袋之前他先介绍了一下这袋中之物。
“我这袋中之物乃是我去参加王母娘娘的蟠桃会她老人家送给我的坐骑，我舍不得骑打算将他送给一位仙友，既然和大家有缘我就破例让大家看看。”
道士说完打开口袋，介绍道：“这仙宠名叫天狗，跟天上那二郎真君的哮天犬是夫妻。”
有百姓问道：“那哪个是公的，哪个是母的？”
道士笑道：“那自然是二郎真君的哮天犬是母的，我这个是公的！”
道士说完只见一只浑身黄皮的大狗从口袋里爬了出来，身长足有三尺、肩高有一尺多，最奇怪的是它的脸，它的脸上长满了毛但分明长着一张人脸。
道士一脸戏谑的样子对身边的猎户说：“怎么样，你在山中可曾见过这物？”
猎户仔细打量，还上前摸了摸这狗，摇了摇头说：“确实未曾见过！
“那是自然，你在凡间又怎么可能见过这天上之物？”
道士得意地笑了起来，当所有人都睁大眼睛打量这天狗时，道士笑着说：“这天狗从天上来，自然会些仙法，今天与县里的百姓有缘，我就破例一次，大家可对着天狗许愿，若是天狗叫唤一声就说明愿望可以达成，如果天狗不叫唤就说明这愿望成不了。”
所有百姓开始议论，有人问道：“若是成不了该当如何？”
“许愿乃是用重要之物买个心想事成，在天上神仙若是许愿，需要根据愿望的大小选择消耗适当的修为。人间则简单许多，只需用那身外之物来换即可！”
道士说完，有人反应过来这天狗爱财，很快便有人开始尝试，果然这天狗会根据许愿的难度收取对应的金钱。难度越大的愿望需要的钱就越多，若是给的钱不够那天狗就把头瞥向一边，若不继续加钱，之前给的钱就白费了。
县里百姓虽然觉得神奇但也不敢相信，纷纷许了一些简单的愿望。
三天下来，确实有很多人的愿望得以实现，越来越多的人开始相信道士的天狗，道士因此赚了很多钱。
到了第四天道士没有如约出现在集市上县里的县令张大人来到集市上，张大人不怒自威开口道：“大家莫要被那假道士欺骗，那天狗乃是无稽之谈。”
有百姓对道士已经深信不疑，质疑道：“你凭什么说天狗是假的，俺的愿望就是天狗实现的。”
“那只是巧合而已！”张大人说完回头跟捕头耳语了几句，没一会儿，几个捕快压着一个身穿道袍极度萎缩的男子来到集市上。
有人认出了男子，他那双鼠目让人记忆犹新，若是粘上胡子，梳起发髻分明就是几天前来县里的道士。
这下百姓们恍然大悟，没想到这无赖装成道士的模样来县里骗钱。
这下有人不解了，道士可能是假的，但天狗绝不可能是假的，这天狗又是怎么回事？
张大人顿了顿，面色哀怨地说道：“那条狗其实是人。”
接下来，张大人揭开了天狗的真实身份，天狗其实不是狗而是人，是一个十来岁的孩子，假道士四处寻找年纪符合条件的孩子，将孩子抓来先将其毒哑，接着用针头把孩子的身上扎满血洞。
趁着孩子身上的血迹未干，假道士将偷来的大黄狗杀死后剥皮，将混着狗血的黄狗皮粘在孩子身上，人血和狗血粘在一起，这狗皮就像是真的一样，这才是天狗的真正样子。
县里百姓听完张大人的解释，一个个怒从心头起，骗人已经够过分了，竟然这样对待一个孩子。
百姓纷纷上前想要将假道士打死，张大人让捕快们拦在假道士身前。
百姓们怒斥张大人，认为他有心包庇这恶人，张大人语重心长地说：“此人的罪行应由朝廷定夺，相信朝廷会有一个公允的判罚。”
正如张大人所说，没多久假道士依法被杖杀。