最近为一位四川的客户落实了一份100万的养老年金。
客户原本是打算用这笔钱在当地买一套一居室或者小两居的，想着将来收点租金来补充养老金。
不过考虑再三后，客户最终决定先不买房了，把这笔钱投入养老年金。
为啥会有这样的转变呢？
房子的租金回报率太低
根据诸葛找房数据研究中心监测数据显示，2022年中国重点50城租金回报率（年租金/房子总价）为1.94%。
也就是说，总价100万的房子，月租金只有1千多元。
每个月多1千多元，不过是每顿饭加个菜，补贴一下交通费、话费，这点钱对于养老现金流的补充意义不大。
那么，买养老年金每个月能领多少呢？
以客户买的这款产品为例，一次*交性**100万，客户65岁后每月领1万多元，活多久领多久。
这就相当于买了一套“金融房子”，65岁后每个月稳稳“收租”1万多元。 而且这套“房子”，既不需要花钱装修，也不需要物业管理，出租以后，也不用为维修家电、处理漏水之类的事情操心；租金永远按时到账，不用担心租客拖欠房租，也不会有空置期。
这1万多元，能够过上相对体面舒适的生活了，如果用不完，还可以补贴孩子，给孙儿孙女买点吃的用的；将来需要孩子照顾了，这笔钱还能给孩子补贴一笔辛苦钱，如果孩子忙照顾不到，也能请个保姆来照料，减轻孩子的压力。
这款养老年金可以保证至少领取20年（ 258万 ），20年后活着继续领，领一辈子，90岁时，累计领取养老年金约 335万 。
100万的房子，是很难有这样的效果的。
从另外一方面说，将来房子租出去的难度会加大。
根据有关数据，2011年以后我国劳动年龄人口开始下降，至2022年，10年间劳动年龄人口减少6500多万，而且最近这几年里劳动年龄人口每年下降都在1000万。
我们国家现在一边是生育率断崖式下降，一边是老龄化日益严重，二者带来的一个影响就是，中间的劳动年龄人口将进一步减少。
而劳动年龄人口，正是租房的主力军。
尤其是人口持续流出的小城市，老年人将会越来越多，年轻人会越来越少，房东们想要月月稳定收租，会变得越来越难。
不要说小城市了，像上海这样的一线大城市，房子也越来越难租出去了。
一位房东说，原本每月8000元出租的房子，降到7000元，花了半年时间才租出去。
还有位网友说，亲戚家处在核心地段且是核心位置的房子，以前向来是还没到期就会有人来问，从来不愁租不出去，然而现在房子挂出去三个月，竟然无人问津！
房子的持有成本将会提高
不久前，我国全面实现不动产统一登记，也就是说房产税将要来临了。实施房产税，意味着房子的持有成本将会提高。
假设每月一千多元的租金，再扣除一部分来交房产税，那么每月实际到手的钱可能不足千元，租金回报率就更低了。
将来租房的年轻人越来越少，如果遇上长期断租的情况，这一边是持有成本增加，一边是无租金可收，就更不划算了。
将来房子的置换难度会增加
劳动年龄人口持续下降，也意味着有购房能力的人越来越少，特别是人口流失的非一线小城市，购房需求会越来越小。市场供大于求的情况下，想置换房子也会变得越来越难。
从房价上看，虹吸效应的一线大城市和都市圈，人口持续流入，房价可能还有上涨空间。
而其他人口外流的非一线城市，能不能维持现有的房价，都是一个问题。想靠投资房子赚钱会越来越难。
也正因如此，我们建议手里有闲钱、又考虑养老的朋友，考虑下养老年金。这两年我们遇到越来越多的客户，是卖了闲置的房子来买养老年金的。
退休以后，不管是生活开支，还是医疗支出，依靠的都是现金。养老年金能给我们提供源源不断的现金流，活多久领多久，这种稳定的收入给到的养老安全感，是房子做不到的。