近日，管理层发了一篇经济工作会议，篇幅创下了自2012年来最少的一次，内容越少，就越代表着形势严峻，更是为之后的工作留出弹性。

提到的主基调如下：
1、稳增长，稳就业，稳物价，有效化解重大风险；
2、推动经济整体好转，实现质的有效提升和量的合理增长；
3、促进经济大循环；

“如今我们正在面临风高浪急的国际环境和艰巨繁重的国内改革发展稳定任务”，这句话对我们当下的处境描述的十分清晰。

11月我们的外贸压力进一步加大，据外媒数据， 美对中国的制造业订单下降了40%。

由于订单的大量减少，很多工厂可能要在春节前的两周时间就要停产了，而后续的订单有没有也不确定。

据我们的统计数据， 11月出口额为2960.9亿美元，同比下降了8.7%。

其中对美和欧洲的出口分别下降25%和11%，今年8～11月从我们到美的船舶集装箱总运量下降了21%。

现在这个现象并不能单纯的归结于全球通胀、需求收缩！

美提了这么久的逆全球化，已经对当前的供应链产生了重构，他们要构建的是欧美统一的供应链，统一大市场。

据统计， 德国9月对美的出口同比增长了50%，与今年前9个月比，德国的机械工程行业直接增长了20%， 而美也在大量从欧洲进口商品。

在我们的出口份额中，有1/6是来自于美 ，大幅度削减同时，很多其他亚洲国家正在从我们手中争夺美剩余的订单。

如今我们对欧美的出口在减少，而欧美之间相互增加着进出口，已然在构建独立市场、独立的供应链、产业链。

这会进一步吸引双方的投资额增加，对我们的投资就减少了。

这样的影响并非只是加息这种短期的，很可能会是长期、不可逆的。

不是说美人工成本高，制造业很难回流吗？

其实从2008年次贷危机后，当时的奥巴马就认识到了制造业的重要性，并实施了一系列的针对性措施，呼吁全球制造业和资本回流。

由于力度较大，又是减税，又给补贴，确实有不少企业选择回流。

据统计， 2010年有16家，2011年达到64家，2013年达到210家， 随后每年都在增长。

但因美人工费较高，回归的速度一直不温不火，企业似乎只是看重补贴，没想完全回国发展。

到了川普时，开始采取了更激进的措施，继续加大减税，同时还带有一些类似威胁的口吻，但仍然绕不开人力成本高这个问题。

回去的企业，要么是高科技企业，不需要太多的人就可以创造高产值，要么就是附加值高的企业，付出一些人工成本，但可以维持关系的这种。

回流的速度仍然不见上升，所以大家开始认为美经济靠的就是金融业，制造业很难回归。

但随着5G+AI技术的兴起，许多企业的生产都发生了颠覆性转变。

之前企业是自动化生产，就算1人管多台机器，人员的总数量也不少。

而现在改成了智能化工厂，通过程序控制，让机器人来代替人工，就可以大幅缩减人工数量了。

从原材料加工、零件制造、到组装所有环节的成本都能大幅下降，劳动生产率自然也提高了，这就是人们常说的工业4.0时代。

当美解决了劳动力成本问题，还有个阻挠的问题，就是环保。

这也是川普要退出《巴黎气候协定》的原因，无论是自动化还是智能化制造，不免会对环境产生影响，届时就可以全力发展了。

却没想到这个计划被疫情打乱，后来交给了拜登，选择重回《巴黎气候协定》。

因为他发现，美的市场体量太小，无法建立全产业链，所以要拉上欧洲一起搞。

今年就拉上欧洲放弃了碳中和目标，目的就是为了构建以欧美为主的供应链，欧美统一的大市场。

毕竟在蒸汽时代就是这样做的，现在重操旧业，轻车熟路，但对于我们的贸易发展几乎是遏制性的。

我们的外贸企业影响更是致命的，他们大多赚的是辛苦钱，只有量达到足够大的时候才有利润。

经济学有一个固定成本分摊的公式。

假设盖一间服装厂需要花费50万，生产一件衣服需要30元，那么生产100件的话，就是500000+30*100=503000元， 平均每件成本5030元。

但因为厂房和机器是一次性投入的，如果生产1000件和1万件衣服的话， 成本就只有503元/件和50.3元/件了。

由此，报价大多是根据订单的量来定的，而为国内的企业生产，订单量小，款式又多，不利于降低成本，又有何竞争优势呢？

所以我们的制造业才要转型，而现在就是需要时间。

在这个过渡期，我们的经济要靠什么来拉动？

1、对于房地产，虽在文件中未提及，但有专家称目前的政策设计，针对需求端的降首付、降息、松限购都做了，但销售效果并不好，问题是出在供给端。

所以近期放出的“4支箭”都指向了帮助房企稳定债务，稳定资金链，做到“保交楼”，避免发生系统性风险。

接下来仍要从供给侧入手，就需要发展保障房、长租房、租售并举等创新模式。

但并没有说不依靠房地产拉动经济，如果在遭遇不可控的外部压力时，像08年的次贷危机，有可能还会启动，只是这种可能性已经很小。

继续再吹泡泡的话，好不容易实现的去杠杆成效就白做了，对未来的经济转型更不利。

2、针对消费，三年疫情让大家手里的钱花的差不多了，即使有，也为了保命存起来了，这要如何拉动呢？

从企业出发，先帮助能够解决就业的中小企业脱困，如退税，减税，低息*款贷**以及补贴等措施。

这样才能让人们有收入，市场才能恢复信心。

消费的恢复不仅受制于人们的收入和就业，需要慢慢解决，同时还受消费场景、消费意愿等影响。

防控的放开和跨区域的流动，就是在解决这些场景和意愿，如福州开展了一个月免费乘坐公交和地铁的活动，就是为了激活人员的流动拉动消费。

在支出上，很可能会采取发放消费券的方式，来拉动内循环， 据统计2021年我国有20%的人，年收入为8333元，月均不足700元。

也就是说， 有近3亿人每天的花费只有20元左右， 对于这些人，就算把他的消费全都挖掘出来，又能带动多少呢？

对他们来说，无论你给的优惠有多大，大家只会优先购买吃的、用的这些生活必需品，根本没有钱去买其他的商品。

所以近期有地区已开始，针对困难人群采取发消费券的方式，这样才能让他们直接参与到经济活动中来，毕竟这个基数可不小。

3、针对投资，可能仍然会以基建和高端制造业为主，1~10月我们的基础设施投资同比增长了8.7%，制造业投资同比增长9.7%，而房地产投资却下降了8.8%。

毕竟基础设施的投资并不是短期的，这个主基调应该不会变，也不会增了。

在疫情的这几年，我们的经济增速大多是靠着负债投资来支撑的， 截止2021年我们的M2达到了238万亿元。

远超美的152万亿元。而我们的GDP只有114万亿元。

可以看出我们实际经济增长的质量并不高，虽然我们保持着宽松的货币环境。

但按照这样的模式发展，我们的钱凭什么比美元值钱呢？继续贬值的可能性只会加大。

可见这次要拉动内需搞内循环，已经刻不容缓了，同时房地产作为备胎，作为支援，基建投资在一旁护航，这应该就是明年经济的主基调了。

可以感觉到，明年的日子不会比今年好过，甚至因为出口的下滑，会更加艰难。

但要清楚，这只是在用空间换时间，各国都在构建自己的产业链，届时免不了一场竞争，就看谁的东西好，价格低了，你是否认同呢？欢迎留言。

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