1947年5月4日清晨，湖南邵阳县县长徐君虎正像往常一样，在邵阳古老的街头散步。他刚走出县政府大门，就听见有人一边打着锣，一边狂喊着向县政府跑来：“起火了，起火了，永和金号起火了！”
徐君虎听罢，不顾一切地向永和金号跑去，只见熊熊大火照红了半个邵阳古城，徐君虎立刻组织群众进行救火。不久，专员公署等各单位的人陆续赶到。一个首先进入永和金号的人向徐君虎报告：“我进入永和金号，发现第一进楼上睡着四个人，全都不省人事……”徐君虎赶紧招呼人抢救，人们冲进火海将那四个人架着梯子从楼上救下来时，他们已经完全失去了知觉。
经过几个小时的扑救，大火终于熄灭。徐君虎跟大家走进永和金号，只见铺面狼藉不堪，称金的天平残破不全，满地全是污水，营业厅空无一物。中厅内，一个血肉模糊的人躺在地上，保险柜被打开，铺里物品被抢掠一空。
再往里走便是火场，烟雾呛人，破砖烂瓦中，有两具散发着焦味的尸骸已烧成焦炭，四肢与头部已经没有了，惨不忍睹。 在后堂屋右侧的每个房子里，床上躺着一个个中毒者，口中流着白沫酣睡如泥。徐君虎一面指示抢救中毒者，一面勘查现场，检查尸体。
永和金号是长沙分设来的金号，是当时邵阳城里的大商号，资金雄厚，店面富丽堂皇。这样一家金号，却在一夜之间化为灰烬，围观者无不为之唏嘘。大火扑灭后，人们将被杀害的人抬到中山公园熙春亭。徐君虎跟闻讯前来的邵阳地方法院首席检察官一道，开始查受害者的身份。
经查明，被火烧死的人是该店学徒金海水和炊事员王小清； 被杀害的人是该店管账的饶文清，头顶及后脑被砍6刀，右耳1刀，咽喉1刀，颈间4刀，共计被砍了14刀之多 。检查完尸体后，徐君虎带着调查人员又回到了永和金号。
此时，一位中毒者已经清醒过来，他是该店的店员鄢子和。他流着泪向徐君虎讲述了前一天深夜发生的一幕，这起*案惨**的来龙去脉随着他的讲述，逐渐清晰起来。
5月3日晚上9点多钟，永和金号刚刚关上门，不久便传来了急促的敲门声。鄢子和打开门一看，来人是湖南省第六区行政督察专员公署兼保安司令部机要秘书傅德明。因为傅德明此前曾来过几次店里，很多店员都认识他，只是不明白这么晚了到店里来所为何事。
傅德明一进来就立刻将门反手关上，从上衣口袋里掏出一张传票，传票上写着“将永和店员一齐带案”等杀气腾腾的字样，最后还盖了一个鲜红的大印。傅德明一面扬了扬手中的传票，一面拍了拍腰间佩戴的手枪，说道 ：“奉孙佐齐专员之命，到你店进行紧急搜查！”
孙佐齐是邵阳本地人，北京中国大学经济系毕业，曾参加军统特务组织。后来因写了一本《中国田赋问题》为陈诚所赏识，被推荐担任湖北省*党**部代理书记长。1946年，孙佐齐调任邵阳行政督察专员兼保安司令。
一个老店员壮着胆子轻声问道：“请问傅秘书，小店犯了什么过错？”傅德明嘿嘿一笑说：“什么过错？说得倒轻巧，你们都知道，一个月前从你们永和金号捕去的店员陈汉章，现在押在我们专员公署。他现在已经招供，他本人是奸*党**，任邵阳的县委书记，县委就设在你们永和金号，你们这些人都是他的同*党**。”
店员们一听，纷纷争辩，都称自己与陈汉章并没有什么深交。这时，傅德明从公文包里掏出一大包东西，边掏边说道：“空口无凭，我这里有一种从美国进口的新药，叫真言丸，谁吃了以后都会讲真话。”大家一看傅德明掏出来的大包里装着很多小包，每个小包上果然都写着“真言丸”。
对于店员们来说，只要不用被带到专员公署受罪，吃几颗药丸子也是可以接受得了。况且他们都知道自己不是什么“奸*党**”，吃了药丸讲真话，也没有什么了不得的了。于是，大家一一都吃了傅德明送过来的“真言丸”。
到管账的饶文清面前时，傅德明说：“你从外地调到邵阳永和金号还只有四天，可以免吃。”鄢子和跟其他店员都吃了下去，傅德明叫他们各自躺在床上听候受审。谁知吃了“真言丸”，一直昏睡到现在。
在鄢子和床位不远处，还躺着一个15岁左右的小店员，看上去中毒比较轻，在鄢子和接受询问时还能插上一两句嘴。徐君虎见状便跟这个小店员攀谈起来，这个小店员名叫喻让贤，只有15岁，听说徐君虎是鼎鼎有名的“老虎县长”后，鼓起勇气将他的遭遇又讲述了一遍。
喻让贤是去年才从江西老家到邵阳永和金号当学徒的，是家里的独子。傅德明叫他们全体店员吃“真言丸”时， 他怕是毒药，吃了便再也见不到他妈妈了，就将傅德明递过来的8颗“真言丸”只吞了2颗 ，趁傅不注意将舌头下的6颗吐了出来。再三确认徐君虎可以对付得了傅德明秘书后，喻让贤从自己口袋里将唯一一颗还保存着的“真言丸”交给了徐君虎。
经过化验，所谓“真言丸”其实就是*眠药安**。徐君虎很快就找到了出售这些*眠药安**的药店，也证实了傅德明曾一次性买走100片*眠药安**。由于傅德明是专员公署的人，药店老板不敢说不，当时店里不够那么多，他还从别的药店补足了一些。
调查到此，徐君虎心里有数了，但专员公署在级别上要高于县里，因此处理起来还很棘手。徐君虎先安排好人员将还在医院的证人保护好，随即就给孙佐齐打电话，告知他傅德明有重大嫌疑，应立即予以扣押。谁知孙佐齐不但不配合，还在电话里威胁徐君虎，称这起*案惨**是邵阳县政府干的。
当时，正处于解放战争节节胜利，国民*党**统治日薄西山之际， 孙佐齐仗着上有陈诚做靠山，下有三青团骨干做帮凶，疯狂地执行蒋介石的“密捕、密讯、密决”的极其*动反**的“肃奸”政策， 到处捕学生，抓老师，绑架工商业者，动辄以“奸*党**”论罪。他们捏造事实，伪造证据，言行逼供，在专署内私设监狱，残害百姓。他们以“肃奸”为手段，敲诈勒索，疯狂敛财，坐地分赃。
后来，孙佐齐一伙人商量，觉得抓些穷光蛋，榨不出多少油水，不如干脆“宰”那些个肥一点的。而永和金号是当时邵阳城里的大商号，资金雄厚，也就成为了他们的目标。永和金号里有个60来岁的老先生叫陈汉章，平时穿着讲究，长袍大褂，戴着金边眼镜，留着八字胡须，道貌岸然。因此，孙佐齐等人便认为陈汉章是金号的经理，准备对他下手。
事实上，永和金号的前身叫同和金号，原是陈汉章等人合资开的，后来因为经营不善，转让给了永和。永和新任经理杨振华常坐镇衡阳联号，于是派田瑞清主持邵阳店务，并留下了陈汉章在店中当技术指导。
孙佐齐派人将陈汉章抓了去，想要勒索一大笔钱财，但将他严刑拷打，折腾得死去活来，才知道他确实是个打首饰的工人，榨不出油水来。转而又指使傅德明将田瑞清也抓了来，索要300两黄金，不料田瑞清也只是个代理经理，根本拿不出这笔钱。经过这么一折腾后，孙佐齐、傅德明一伙人都感到，抓人敲诈勒索麻烦不说，还没什么效果，倒不如直接劫取来得快，于是定下了抢劫永和金行的计划。
傅德明深夜造访永和金号，正是要执行抢劫的计划。他待店员们吃了*眠药安**昏睡过去后，胁迫饶文清打开保险柜，趁其不备抡起铁锤猛砸其后脑。饶文清被砸后立即倒地，傅德明怕他没死，又砍了他14刀。没有了阻挠，傅德明将金号洗劫一空，然后将煤油淋在房里，放火烧房，打算来个杀人灭口。
幸亏隔壁的大华药店老板见邻居起火，怕殃及自家，带领本店员工奋力救火，此时天快亮了，城区的*防队消**也赶来了，经过抢救将火扑灭，结果是中栋被烧，前后两栋幸免。服了*眠药安**的几位店员死里逃生。
孙佐齐在邵阳势力很大，徐君虎将案件调查出来了，却没有能够上报的渠道。专员公署将邵阳邮局控制了起来，凡是寄往省政府和长沙及全国各报社的信件一律被扣压。后来， 徐君虎托了一个比较可靠的司机，将这份重要的材料带到了长沙，交给中央日报社社长段梦晖和《晚晚报》总编辑严怪愚。
消息一经传出，全省舆论大哗，群情激奋。邵阳各界不顾孙佐齐的高压恫吓，毅然成立了邵阳各界声援永和金号*案惨**委员会，徐君虎亲自在声援大会上发表了颇为激愤的演讲。徐君虎跟委员会的各界代表都收到了孙佐齐等人的死亡威胁，但他们都不为所动，坚决要斗争到底。
面对铁证如山和广大民众怒不可遏的情绪，当局不得不同意开庭审判傅德明毒杀烧抢一案。在罪证面前，傅德明仍十分顽固，不肯坦白认罪。湖南省高院首席检察官汪廉亲自审讯，设计撬开了傅德明的嘴。他终于承认了杀人抢劫的罪行，并交代了赃款的下落。
听完傅德明的供述，徐君虎跟汪廉当即组织人到专员公署二科科长王雪非的房间里搜查。孙佐齐还是十分的嚣张，他怒喝道：“你们这是栽赃陷害！”并呛声：“如果搜不出怎么办？”但还在说话间，邵阳地方法院首席检察官谢功预已经拿着傅德明提供的钥匙，直奔傅德明交代的藏赃物的那个黑皮箱。
只见黄灿灿的黄金照得满屋生辉，孙佐齐在一旁吓得冷汗直流。清点出来的赃物包括金钏10个、金龙3个、金飞机2个、金牌1块、金表1块、碎金一撮，共重26两1钱4分6厘，另有珍珠28颗、玛瑙10颗、银洋20元。
赃款似乎并不是那么多，可能是傅德明从中昧下了，又或者是孙佐齐等人已经就地分赃过了。据店员鄢子和在此前的口供中称，“（金号）共150两，除衡阳总号提出29两外，尚有121两，但各方清点结果，金店仅剩余金戒指48个，金耳环36件，金项链2副，金名章1个，又小金戒指3个，另一模型中嵌有未制成之金牌一块及碎金若干，总共仅约十余两，另法币六万两千一百元，银洋1118元”。
即便如此，已经查明的案情，已经足够这些人喝一壶了。
《邵阳民报》等媒体发出号外，标题是： “世上奇事今太多，专署原来是匪窝”、“稀奇稀奇真稀奇，土匪原是孙佐齐”、“官匪果真一大群，赤膊上阵傅德明”。 全省、全国乃至海外一些著名大报，都以头版头条报道了这一官匪*案惨**。
经过各界两个多月的努力和法院的侦讯，6月27日在邵阳地方法院宣判：傅德明判处死刑，孙佐齐、王雪非判处12年徒刑。其他涉案人员也都被判刑。
1947年10月22日，永和金号*案惨**元凶傅德明被押赴刑场，执行枪决。临死前，傅德明还不肯就绑，斥责法警。执刑者连开三枪，傅德明中两弹后毙命。然而，孙佐齐等人虽然也被判了刑，但都不过是遮人耳目。不到数月，有的保外就医，有的假释，有的复判减刑，一个个逍遥法外了。
根据《湖南文史资料》，作为永和金号案的主审官、时任湖南高等法院首席检察官的汪廉回忆说，“我在内心上也的确感到对孙佐齐是办得太轻，如果把孙佐齐在邵阳的罪行一案连一案处理，他实在是死有余辜的……”
1949年8月，邵阳和平解放，在群众的强烈要求下，邵阳市军管会将孙佐齐重新捉拿归案，明正典刑。1951年，孙佐齐被处决。