0404强势股脱水
1、无人驾驶：大模型带来产业变革，特斯拉升级版FSD全面超预期，可实现对人力的替代的Robotaxi也被提上日程。
2、华为鸿蒙：定位下一代操作系统，今年将是鸿蒙商业化落地元年，4月华为还有多个催化将落地。
3、云母绝缘龙头：小市值次新股，国内市占率超10%，产品用在光伏、储能、新能源，宁德时代、小鹏汽车都是客户。
本文相关概念和股票： 智微智能（001339.SZ）、平安电工（001359.SZ）
相关个股信息仅供参考，不构成投资建议。
1、无人驾驶：人休车不休
（1）大涨题材无人驾驶+特斯拉
除了有色黄金外，特斯拉无人驾驶出租车也在周末密集发酵。
4月6日，马斯克宣布将在8月8日发布无人驾驶出租车（Robotaxi）产品，周五美股盘后特斯拉股价大涨近4%。
此前美国所有特斯拉适用车型免费试用FSD一个月，改技术上采用端到端的AI方法，全面转向神经网络，使其性能得到显著提升。尤其是FSD V12.3版本有明显进步，测试人员能够连续几天行驶而无需接管。
行情上，无人驾驶板块今日多股涨停。
（2）研报解读（东北证券、德邦证券、国盛证券）：大模型带来突破
①德邦证券认为，与传统出租车服务相比，Robotaxi可实现对人力的替代，具有降低成本、提高出行效率的优点。Robotaxi是市场空间最大的自动驾驶场景之一，是全面验证自动驾驶系统能力的重点应用，也是各国开展自动驾驶竞争的核心领域。
②特斯拉的Robotaxi计划已经酝酿多时，不同于传统的汽车与自动驾驶功能销售服务，Robotaxi将有望为特斯拉带来新的商业价值。2023年高盛科技峰会上，特斯拉投资者关系主管表示Robotaxi业务将成为特斯拉第三代平台，除了销售汽车外，特斯拉还会以类似优步模式，从每个订单中抽取相应分成。
同时Robotaxi的推出将有望加强FSD的商业变现能力，反哺FSD规模化的路测数据，从而两者形成推送特斯拉自动驾驶不断突破的正向双螺旋。
③特斯拉FSDV12应用了端到端技术，通过BEV（鸟瞰视角）+Transformer实现感知、决策一体化。相较之下，过去，大多数自动驾驶模型都分为感知、预测、决策、控制等小模型，由于是基于规则控制，代码量可达30万行，为模型调优带来挑战，而FSDV12仅需3000行代码，一切输入、输出皆由一个神经模型完成，类似人类驾驶员仅依靠一个大脑完成对路况信息的获取的驾驶操作指令的输出，避免多个小模型的级联误差。
此外，国盛证券认为，FSD精巧的千行代码，凝结十亿英里的路况数据，算力基础功不可没。2024年2月特斯拉的算力规模将进入全球前五，2024年10月特斯拉的算力总规模将达到100 EFlops。
2、华为鸿蒙：4月华为催化有点多
（1）大涨题材：华为鸿蒙
4月8日媒体报道称，华为目前已有超4000个应用加入鸿蒙生态。值得注意的是，从今年1月18日华为宣布首批200多家应用厂商正在加速开发鸿蒙原生应用，到3月底超4000个应用，短短两个月时间增长幅度高达20倍。
此外华为在4月后续还有多个催化：P70手机发布、4月17-18日华为分析师大会召开以及北汽与华为新合作车型“享界”有望亮相。
行情上，鸿蒙板块智微智能涨停，润和软件、常山北明等大涨。
（2）研报解读（上海证券、方正证券）：商业化落地元年
①鸿蒙定位下一代操作系统，天生具备互联、安全、流畅优势。微内核、确定性引擎、高性能IPC确保系统流畅。分布式架构是多设备协同的关键，利于鸿蒙“1+8+N”生态战略的实现。鸿蒙OS近两年市占率明显上升，2023前三季度，安卓/iOS/鸿蒙在中国手机OS市场份额分别为71.8%/16.4%/11.8%。
②2024年或是鸿蒙商业化落地元年，一方面，随着先进芯片供应问题的缓解，华为终端业务王者归来，手机、汽车、PC等新产品不断发布，带来终端装机量的持续提升；另一方面，下半年鸿蒙星河版的正式推出是鸿蒙生态的重要拐点，目前鸿蒙生态持续繁荣，随着更多鸿蒙原生应用Beta版开发的完成，鸿蒙星河Beta版有望于今年年中发布，届时部分普通用户也能申请*载下**体验。
③鸿蒙开发者数量快速增长。截至2023年末，开源鸿蒙社区已有250家生态伙伴加入，项目捐赠人达35家，通过兼容性测评的伙伴达173个，累计落地230余款商用设备，涵盖各个领域。共建者数量超6700人，70家共建单位。鸿蒙系统在医疗、金融、企业信息化、矿山等垂直领域的落地也为拥有行业专有数据及客户资源，熟悉落地场景的厂商切入鸿蒙业务带来较大增长弹性。
3、平安电工：小市场大龙头
（1）大涨题材次新股+耐火材料+新能源汽车
公司为云母绝缘领域龙头，已形成了云母绝缘材料、玻纤布、新能源绝缘材料，国内市场占有率约为12.97%-17.07%、全球市场占有率约为5.16%-5.84%。
公司产品应用于电线电缆、家用电器、新能源汽车、储能系统、风电光伏和轨道交通等领域，开发了面向新能源汽车、动力电池模组和储能系统等领域的新能源绝缘材料，该材料具备有效防止电池模组热扩散、模块间绝缘隔热、电芯温度监控等功能，已实现向宁德时代、小鹏汽车等供货。
行情上，公司今日涨停。
（2）研报解读（东吴证券、华金证券）：全面发力新能源
①根据预计，2023-2025全球云母市场年均复合增长率12.75%，2025年规模达到253亿元，国内市场2023-2025年均复合增长率27.84%，规模将提升到112.24亿元，耐火材料和绝缘材料市场规模分别为36亿元、40亿元，合计76亿元，占比达68%，为主要应用范畴。
②国内云母市场格局集中度低，2022年公司云母和新能源绝缘材料市占率13%，全球市占率5%，其中新能源绝缘材料2020-2022年市占率从0.29%提升至1.13%，成为公司新的增长驱动力。
③建设人工合成云母生产线，产能1万吨/年。同时顺应云母材料应用领域不断延伸的趋势，公司大力布局新能源绝缘材料领域，新增新能源安防件4068吨/年，更好的满足下游新能源汽车、储能等需求景气度较高的市场。此外发力云母材料全产业链，进一步拓展玻纤制品，新增云母纸1.06万吨/年、云母板0.8万吨/年、工业及超细超薄电子玻纤布1.25亿米/年。
交易日尾盘2-3点，直播解盘（留言观看）
*免责声明：文章内容仅供参考，不构成投资建议
*风险提示：股市有风险，入市需谨慎