在炒股中，五浪理论是一种被广泛应用的技术分析方法，其理论最初源自由拉夫.纳尔逊.艾略特通过研究得出，在他长期的研究过程中，他发现很多指数是以“波浪”的形式运动发展和不断重复，通过观察和理解市场的波动规律，可以更好的把握主升浪的机会。
另外我帮大家制作整理了5浪教学图片，大家可以收藏点开后多看几遍，可以增加自己的对5浪理论的理解以做到更好的运用。
一：经典5浪形态
经典5浪原理
二：经典5浪上升
经典5浪上升
第一浪：突破建仓箱体，探测市场力度
在股票市场中，第一浪是指股价突破1、2浪的建仓箱体，也被称为突破箱体。第一浪的作用是测试突破箱体后的抛压及跟风盘的力度。有时候，第一浪的启动能够拉升股价超过5个涨停板，显示出强劲的势头。
第二浪：主升前的最后一次洗盘
第二浪是第一浪试盘完毕后的主升前的最后一次洗盘。第二浪的洗盘方式有下跌和横盘整理两种，取决于主力的手法选择。第二浪的目的是为第三浪主升浪做最后的准备。
第三浪：主升浪的启动
第三浪是众望所归的主升浪，也是主力出货的主要位置。第三浪不仅有前面1-2浪的准备工作，还借助了良好的市场环境。在市场赚钱效应好的时候，主力会选择推动第三浪的涨势，因为这时候市场情绪周期处于主升期，特别是大龙头股票尤为重视这一点。第三浪的原理是通过放大人性的贪婪心理来推动股价的上涨。
第四浪：反弹诱多的浪潮
第四浪是第三浪之后的主升浪的最后一次洗盘。第四浪有时呈现下跌的形式，有时则是横盘整理。主力会选择不同的手法来引导市场走向。第四浪的目的是为第五浪的主升浪做最后的准备。
第五浪：主升浪的高潮
第五浪是市场众望所归的主升浪，也是主力出货的主要位置。第五浪不仅有前面1-4浪的准备工作，还借助了良好的市场环境。在市场赚钱效应好的时候，主力会选择推动第五浪的涨势，因为这时候股价的上涨速度和幅度都较快。第五浪的原理也是通过放大人性的贪婪心理来推动股价的上涨。
股市五浪：波浪理论——基本原理
波浪理论的发明人是美国的艾略特（1871-1948年）。他将股市的上升、下降的波动趋势形象地表示为大海的波浪，一浪推一浪，潮起潮落。结合中国股市的实际，我把波浪理论概括为：
(1)上升态势浪一般由五个浪形组成：第一浪为启动浪；第二浪为震仓浪；第三浪为上升发展浪；第四浪为调整浪；第五浪为冲高浪。
(2)下跌态势浪一般由三浪组成：下跌派货浪（A浪）；反弹派货浪（B浪）；探底浪（C浪）。
(3)从浪形构图观察：全五浪的上升态势浪和全三浪的下跌态势浪完整构成一个股市潮起潮落的态势图。
(4)浪形的运作实质和时间观察：
第一浪（启动浪）：一般认为是主力发动行情的试探行动，浪形平缓，持续的时间短暂，给人以短线行情的假象。
第二浪（震仓浪）：通过短线*压打**，主力目的是将大部分股民震仓出局，以便轻装上阵。但由于主力不能丢失大量的廉价筹码（指股票），所以*压打**的时间也比较短暂。一般认为，第二浪的浪底不会跌穿第一浪的浪底，通常在第一浪的38. 2%或61. 8%处止跌。
第三浪（上升发展浪）：主力在锁定筹码的基础上，利用某些利多因素正式发动行情，以达到充分吸引踏空资金入市和调动人气的目的。一般认为，第三浪的浪形斜率增大，起码为45度角，而且时间持续最长，比第一浪和第五浪的时间都长。第三浪的浪顶会突破第一浪的浪顶，其浪形长度为第一浪的1.618倍，甚至2.618倍。
第四浪（调整浪）：经过第三浪长时间的运行，主力开始抛出部分筹码，所以股市为此下跌。一般认为，第四浪的浪底不会跌穿第一浪的浪顶，下跌的幅度为第三浪的38. 20/0或61. 8%，以此体现出第四浪的调整性。第四浪持续的时间比第二浪长，从而进一步引诱被震仓出局和观望的资金入市。
第五浪（冲高浪）：主力使出全部力量做最后的冲刺，对利空政策视为儿戏。一般认为，股指在第五浪中连续创新高，其浪顶突破第三浪顶，浪形斜率明显增大，同时主力开始大量抛出筹码，不愿在股市久留。所以第五浪的猛烈程度大大超过第三浪，但持续时间比第三浪短，股市风险明显增大。
下跌派货浪（A浪）：这是主力出货表演的第一阶段。由于主力既定目标达到，所以开始大量抛出筹码，主力出货的意志坚决，不给散民任何机会，因此股市猛烈下跌。但由于多空的较量相当激烈，所以下跌的时间短暂。
反弹派货浪（B浪）：这是主力利用反弹再次出货的阶段。原因是，首先，由于股市下跌猛烈必然反弹；其次，主力为派货要借反弹之力拉高；再次，外场抱有侥幸的资金和股民错误地判断，认为股市下跌结束，从而盲目建仓成为反弹的动力；最后，一部分短线客人市炒作带来了反弹资金。由于毕竟是反弹浪，所以B浪持续的时间不会很长。一般认为，B浪的反弹高度是A浪的38.2%、50%或61.8%。
探底浪（C浪）：这是主力完全出货的阶段。主力在B浪反弹中没有派货干净的话，则利用此阶段继续派货。由于主力出货的行为坚决持续，短线客也不再进场，割肉、止损的股民源源不断，什么利好的政策都无济于事，此C浪中几乎没有像样的反弹，因此股市陷入了慢慢阴跌的态势中而且时间相当漫长。在这漫长的阴跌中，股市的底部也慢慢形成，主力开始慢慢搜集廉价的筹码，逐步建仓，为发动下一轮行情做长期准备。
波浪理论是由拉夫.纳尔逊.艾略特通过研究得出来的。在长期研究过程中，艾略特发现股票指数是以“波浪”的形式运动发展和不断重复。通过波浪理论，我们可以解释市场发展的规律，解释价格形态的构成规律。波浪理论可以对未来的价格走势作出预期的分析，使投资者作相应的准备。波浪理论和道氏理论一样，都是技术分析理论中最为重要的理论之一。
基本规律：八浪循环
1、股价指数的上升和下跌交替进行，一个完整的循环包括八个波浪，五上三落。
2、推动浪和调整浪是价格波动两个最基本型态。推动浪，即与大市走向一致的波浪，可以再分割成五个小浪，一般用第一浪、第二浪、第三浪、第四浪、第五浪来表示;调整浪，即与大市走向相反的波浪，可以划分成三个小浪，通常用A浪、B浪、C浪表示。
3、第三浪永远不可以是第一浪至第五浪中最短的一个浪。通常来说，第三个浪是最具爆炸性的，经常成为最长的一个浪。
4、第四浪的浪底，不可以低于第一浪的浪顶。
5、时间的长短不会改变波浪的形态，因为市场仍会依照其基本的形态发展。波浪在其运行中可以拉长，亦可以缩短，但其根本的形态则永恒不变。
6、艾略特波段理论主要反映群众心理，越多人参与的市场，其准确性越高。
各个波浪线的特性
在分析波浪形态时，有时会遇到较为难以分辨的市势，可能发现几个同时可以成立的数浪方式，在这种情况下，了解各个波浪的特性，有助于做出正确的判断。现将各个波浪的特性简述如下。
第一浪：大约半数的第一浪属于营造底部形态的一部分。跟随这类第一浪出现的第二浪的调整幅度，通常较大;其余一半第一浪则在大型调整形态之后出现，这类第一浪升幅较为可观。
第二浪：有时调整幅度颇大，令市场人士误以为熊市尚未完结;成交量逐渐缩小，波幅较细，反映抛售压力逐渐衰竭;出现传统图表中的转向形态，比如头肩底、双底等。
第三浪：通常属于最具爆炸性的波浪;运行时间及幅度经常属于最长的一个波浪;大部分时间成为延伸浪;成交量大增;出现传统型图表的突破讯号，例如缺口跳升等。
第四浪：经常以较为复杂的形态出现，以三角形调整形态运行的机会亦甚多，通常在低一级的对上一个第四浪之范围内完结，浪底不会低于第一浪的顶。
第五浪：股市中第五浪升幅，一般较第三浪为小。在期货市场，则出现相反情况，以第五浪成为延伸浪的机会较大;市场乐观情绪高于一切。
A浪：市场人士多数认为市势仍未逆转，只视为一个短暂的调整，平势调整形态的A浪之后，B浪将会以向上的之字形形态出现，如果A浪以之字形形态运行，则B浪多数属于平势调整浪。
B浪：升势较为情绪化，出现传统图表的牛势陷阱，市场人士误以为上一个上升浪尚未完结，成交疏落。
C浪：破坏力较强，与第三浪的特性甚为相似，全面性下跌。
“碰、撤、穿、压”四字真言
一、上升四部曲
假设(图1-1)中的股价从1元涨到60元，它必须从左下角涨到右上角，这是毫无争议的。
途中要冲过10元、20元、30元、40元和50元整数大关或其它重要的技术位。此时，由于技术、心理等多种因素，股价会走出碰、撤、穿、压的走势，碰是碰撞，撤是后撤，穿是穿越，压是反压。如(图1-1)中：
冲过10元时，1碰、2撤、3穿、4压;
冲过20元时，A碰、B撤、C穿、D压;
冲过30元时，1碰、2撤、3穿、4压;
冲过40元时，A碰、B撤、C穿、D压;
冲过50元时，1碰、2撤、3穿、4压。
当然，这是理论上的走势，实际走势中，会有变形。
艾略特的波浪理论的五浪形态中，有以下永恒的判断规则：
(1)浪2永远不会运动到超过浪1的起点;
(2)浪3永远不是最短的一个作用浪;
(3)浪4永远不会进入浪1的价格范围。
可以说，这也是我们运用波浪理论判断趋势的根本规则，通过上面3条规则，可以验证我们对波浪理论运用得是否正确。特别是“浪3永远不是最短的一个作用浪”和“浪4永远不会进入浪1的价格范围”这两个规则，炒股的朋友一定要把握好，在实际运用中尤其重要。
接下来我们就来详细地了解一下波浪理论的正确用法“波浪五涨三必跌，均线上下四买卖”。
“波浪五涨三必跌，均线上下四买卖”这句常用的口诀中，我们可以这样理解前半句：涨五天，必跌三天，五大阳之后必收三大阴。这就从时间和空间基准上得到了验证。
这其实就牵涉到了数浪的知识点，这里就说一下数浪的关键点：同上一级主浪方向相同的推动浪必是五浪，同主浪方向相反的必是三浪。合起来一个完整的5-3浪共八浪构成一个上升大浪中的上升五浪及回调三浪，或者一个下降大浪中的下降五浪及反弹三浪。
通俗点说，5浪理论易学难精，易在形态上归纳、总结；难在价位及时间周期的判定，另外还有更复杂的利用斐波那契理论用来研究5浪的8浪循环理论，大家也可以学习参考一下。
浪理论的数字基础——斐波那契数列(1、2、3、8、13、21、34/55/89/144/233)黄金分割率(0.191/0.236/0.382、0.618/0.809)是主要用来测量浪的高度和计算时间周期的，实际操作中我们也要去灵活对待，其中推动浪12345中135是上涨的，所以我们对应的较佳买点是1,2，而调整浪abc中，b浪是上涨的。这个在高位，利润空间不大，同时一旦买错，就变成高位站岗，所以谨慎参与。对于我来说，这个b浪是放弃的。
案例分享：
最后：为了方便大家可以更好地理解，我也是做好了图文并茂的介绍，大家可以直接保存下来，方便后面复盘研究，如果觉得对你有所帮助，记得给我点赞，也可以转发分享给有需要的朋友。祝大家股市长虹！